(Delta) Az opció prémiumának változása az alaptermék árának 1 egységnyi elmozdulására vetítve. Call opció deltája 0 és +1 között van (ITM call delta kb. 1, OTM call delta kb. 0); put opció deltája -1 és 0 között. Az ...

(Put Option) Jogot biztosít a vevőnek arra, hogy az alapterméket a kötési áron eladja a lejáratig (vagy lejáratkor). A put opció értéke nő, ha az alaptermék ára csökken a kötési ár alá. Put opciót vesz az, aki csökkenésre ...

(Gamma) A delta változásának mértéke az alaptermék árának 1 egységnyi elmozdulására vetítve – vagyis a delta sebessége. Az ATM opciók gammája a legnagyobb, és lejárathoz közeledve megnő. Magas gamma azt jelenti, hogy az opció deltája gyorsan változik – ...

(Time Decay / Theta Decay) Az opció időértékének napról napra bekövetkező csökkenése, ahogy a lejárat közeledik. A theta azt mutatja meg, hogy az opció prémiumából naponta mennyi vész el, minden más tényező változatlansága mellett. Az időértékcsökkenés nem lineáris ...

(Implied Volatility – IV) A piac által az opciók árazásába beépített jövőbeli volatilitás várakozása – megmutatja, mekkora árelmozdulásnál árazódik az opció. Magas IV esetén az opciók drágák (pl. eredménybejentés vagy gazdasági adat előtt); alacsony IV esetén olcsók. Az ...

(Iron Condor) Négy opcióból álló, semleges piaci stratégia, amely egyszerre hoz létre egy bull put spread-et és egy bear call spread-et. Az iron condor akkor nyereséges, ha az alaptermék ára egy meghatározott sávon belül marad a lejáratig. Maximális ...